巨豐復盤：大盤站上60日均線 消費電子掀漲停潮

【巨豐視點】

周五，A股小幅低開后震蕩回調，三大指數全線收跌。盤面上，采掘、煤炭、航空機場等領漲，多元金融、石油、燃氣、航運港口、貴金屬、電力、游戲、物流、工程建設、珠寶首飾等行業漲幅居前；半導體、光伏設備、電子化學品、風電設備、船舶制造、航天航空、電池、電源設備、通信設備、電機、電網設備等領跌。題材股方面，跨境支付、可燃冰、培育鉆石、油價相關、油氣設服、頁巖氣、天然氣、賽馬概念、租售同權等領漲，Chiplet概念、TOPCon電池、鈣鈦礦電池、天基互聯、麒麟電池、注冊制次新股、IGBT概念、刀片電池等概念跌幅居前。

【技術看盤】

大盤進入周線第三浪上漲行情，現在第三浪上漲行情調整后市場形成中期震蕩行情。

短期來看，大盤連續上漲后，高位調整，保持相對謹慎。

【熱點板塊】

油氣開采走強：準油股份、仁智股份、貝肯能源漲停，中曼石油、首華燃氣、新天然氣、廣匯能源、惠博普、通源石油等漲逾4%。

房地產午后拉升：嘉凱城漲超5%，三湘印象、廣匯物流、陽光城、泛?？毓?、宋都股份、中南建設等跟漲。

白酒午后拉升：中銳股份漲停，洋河股份、江中藥業、金種子酒、中葡股份、舍得酒業等漲幅居前。

【要聞盤點】

MSCI：從明晟全球市場指數中納入13個成分股 剔除8個成分股

明晟公司(MSCI)：從明晟全球市場指數(MSCI ACWI)中納入13個成分股，剔除8個成分股。納入MSCI新興市場指數的前三大股票是天齊鋰業，青海鹽湖工業集團，北京同仁堂。

A股行業龍頭公司半年報業績亮眼

本周以來，A股上市公司半年報披露速度明顯加快，周內日均披露數量超過40家。截至8月11日18時，已有362家A股上市公司披露半年報。其中，220家上市公司上半年歸屬于公司股東的凈利潤實現同比增長，占比達到60.77%。中國移動、貴州茅臺、工業富聯等多家行業龍頭公司上半年業績表現亮眼。從產業鏈角度看，光伏、新能源產業鏈公司業績表現突出。

美股三大指數沖高回落 能源股表現強勁

美股漲跌不一，道指漲0.08%，標普跌0.07%，納指跌0.58%；能源股表現強勁，馬拉松石油漲超7%，卡隆石油漲近7%；熱門中概股多數收漲，小鵬汽車漲逾7%，騰訊音樂漲超6%。

【資金動向】

根據東財統計，截止收盤滬深兩市呈現資金凈流出狀態，當日滬深兩市資金凈流出294.99億元，今日超大單凈流出133.30億元，大單凈流出161.69億元，中單凈流入25.84億元，小單凈流入269.15億元。

【漲停分析】

今日漲停66家，跌停9家；

今日兩市漲停板家數較上個交易日減少，跌停板家數與上個交易日增加。漲跌停數據顯示今天市場情緒較上一個交易日出現回落。同花順數據顯示，兩市漲停個股多集中于華為概念、機器人概念、軍工等板塊，兩市題材熱度一般，賺錢效應一般。

【觀點策略】

A股三大指數集體低開，滬指開跌0.18%，深成指開跌0.17%，創業板指開跌0.32%，小米概念板塊開盤活躍。

開盤后，能源板塊板塊全面上漲，油氣開采、電力、煤炭、天然氣等漲幅居前；機器人概念掀起漲停潮。昨日大漲的消費電子、半導體板塊出現分化，光伏、電力設備、汽車、軍工等板塊跌幅居前，市場總體呈現震蕩整理的態勢。此外，手機游戲、稀土永磁、證券、航運港口等板塊表現可圈可點。

午后，半導體、風電、鋰電、光伏、軍工等賽道板塊跌幅加深，電力、房地產、新型城鎮化、白酒等板塊護盤，證券板塊沖高回落，股指維持橫盤震蕩的態勢。因半導體板塊大跌，創業板指數下跌1%，科創板指數下跌2%，表現遠遠落后于主板市場。

從今日盤面看，賽道股集體調整，白酒、電力、煤炭等具備防御屬性的板塊則逆勢上行。隨著美聯儲9月加息預期減弱，北向資金連續2天回流，全天凈流入超30億元。

投資建議：巨豐投顧認為目前壓制A股投資者情緒的因素仍然是地緣政治、美元收縮、經濟下行等因素。4月政策底出現后，軍工、風電、光伏、鋰電、芯片等年內率先展開中期調整的賽道板塊止跌反彈，帶領大盤展開一波中級行情。上證指數在2個月內連續突破3000~3400點4個整數關口，短線調整后上行步伐將更為穩健。業績窗口期來臨，要注意股價和業績增速是否匹配，市場的效率越來越高，即便業績超預期，也不可輕易追高。大盤調整期間，短線可以關注本輪反彈中漲幅滯后的低價低估值藍籌股，尤其是受益于原材料價格下跌的電力、家電等行業，中線則繼續逢低關注光伏、半導體、風電、新能源汽車等高景氣賽道股。

(作者：趙玲 執業證書：A0680615040001)